Auteur : Boris Rieunier

Le marché financier est imprévisible et très fluctuant. On ne sait donc pas toujours si, en investissant, on réalisera des plus-values ou si on perdra son capital. Alors, pour limiter le risque financier, les fonds communs de placement (FCP) constituent un bon recours. Ils permettent en effet de mutualiser l’argent des investisseurs. Avant de parler des conseils pour choisir un fonds commun de placement, nous allons clarifier le concept, donner les principaux types puis aborder quelques avantages et inconvénients de ce moyen d’investissement.

Fonds commun de placement : De quoi s’agit-il ?

Un fonds commun de placement est une technique d’investissement qui consiste à la mise en commun de l’argent des investisseurs. En claire, un FCP réunit plusieurs personnes qui placent leur argent dans un même fonds. Ce dernier se charge alors de gérer, d’acheter, de vendre les titres sur les marchés financiers. Pour cela, le fonds se défini des objectifs et une politique d’investissement dont l’assurance du maintien de son capital de départ et un rendement à long termes.

Chaque investisseur dans un fonds commun dispose d’une quote-part déterminé au prorata de la valeur des titres sur le marché monétaire. Chaque partisan d’un FCP est appelé « porteur de titres ». Les FCP font parti de la famille des OPCVM. Vous pouvez en apprendre plus dans notre dossier sur les organismes de placements collectifs en valeur mobilière.

Multiples fonds communs de placement

Il existe de multiples fonds commun de placements dans lesquels les investisseurs peuvent investir. Au nombre de ceux-ci, on a :
• Les Sociétés d’investissement à Capital Variable (SICAV) où chaque porteur de titres devient directement actionnaire du fonds.
• Les fonds communs de placement à risque (FCPR) qui ne garantissent pas le maintien du capital. Cependant, ils assurent un taux de retour sur investissement très élevé, à hauteur de 15 % et plus.
• Les fonds communs de placement d’entreprise (FCPE) élaborés par les chefs d’entreprise à l’endroit des salariés pour une épargne collective.

Quelques avantages et inconvénients des FCP

Investir dans un fonds commun de placement permet d’acquérir plus de titres financiers qu’en ayant recours à un investisseur privé. Aussi, les professionnels qui gèrent les FCP disposent d’outils spécifiques et efficients pour analyser le marché financier en temps réel avant de procéder aux investissements. En outre, chaque porteur de titre encaisse une partie du risque financier. Ainsi, cela évite les lourdes pertes d’argent.

En termes d’inconvénients d’un fonds commun de placement, on a l’abandon de ses objectifs personnels au profit des objectifs communs. Par ailleurs, on laisse totalement la gestion de son argent aux gestionnaires du fonds. Aussi, le retour sur investissement est réduit si le FCP contient beaucoup d’investisseurs.

Conseils fonds commun de placement

Parlons à présent des 5 conseils à suivre pour choisir un fonds commun de placement.

1- Évaluer ses besoins, ses objectifs, ses connaissances et sa tolérance au risque. Selon Stéphane Langlois, président des fonds d’investissement du Québec, cette évaluation doit être faite par un conseiller sur la base de questions précises.
2- Réclamer des preuves de la fiabilité du fonds commun de placement et de la stabilité de ses rendements depuis au moins cinq ans. Comme le précise Henri Gagnon, planificateur financier, « mieux vaut favoriser les fonds dont les rendements sont constants, car moins de volatilité signifie moins de risque »
3- Demander un ‘’aperçu de fonds’’ à son conseiller. Il s’agit d’un document qui renseigne sur les principales caractéristiques du FCP, dont la répartition des placements et le détail des frais de gestion.
4- Choisir trois ou quatre fonds communs de placement et effectuer une comparaison. Ici, il faut prendre comme critères de sélection la volatilité, les frais, le rendement, etc. Il est conseillé de solliciter plusieurs avis pour avoir un résultats.
5- Ne pas être gourmand en voulant additionner plusieurs fonds. Il vaut mieux choisir de un à cinq au plus puis réinvestir dedans.

La hausse de l’offre et la baisse de la demande sont ce qui caractérise principalement le marché financier en temps de crise. Cette situation crée une baisse du prix des actifs et donne des points d’entrée intéressants pour investir en temps de crise. Actuellement, le monde traverse une période de crise financière causée par la pandémie du coronavirus.

Dans l’histoire de la bourse, certains investisseurs sont devenus riches en achetant des actions à bas prix durant une période de crise. En effet, une fois la crise passée, les cours boursiers connaissent une forte hausse qui peut être brusque ou progressive. Raison pour laquelle il est conseillé d’investir en temps de crise. Dans cet article, nous vous donnons quelques conseils pour vos investissements en temps de crise.

Investir sur les placements financiers

Les placements financiers constituent un bon moyen d’investir en temps de crise. En effet, les marchés financiers chutent en absence d’une forte demande. Ce qui crée une situation semblable aux ‘’soldes’’ dans les boutiques. L’élément clé de tout investissement étant le prix d’acquisition, vous pouvez acheter à bon prix puis engranger des plus-values à moyen ou long terme. C’est donc le moment d’ouvrir un compte-titres ou une assurance vie ou un PEA avec des unités de compte. Aussi, il est conseillé de limiter le risque en investissant régulièrement dans les comptes ouverts. Ainsi, vous pourrez réduire vos points d’entrée sans être entièrement victime de la volatilité des marchés.

Par ailleurs, investir en temps de crise dans un produit structuré s’avère avantageux. Un produit structuré est un actif financier lancé par une banque ou une compagnie d’assurance. Il en existe plusieurs types, mais tous offrent la possibilité de protéger le capital investi à hauteur de -90%. En guise d’exemples de produits structurés, on a le CPPI (Constant Proportion Portfolio Insurance), l’option sur le CPPI qui regroupe la dernière génération des produits à capital garanti et l’Option Based Portfolio Insurance, en abrégé OBPI.

Investir en temps de crise sur les placements immobiliers

En termes de valeur refuge, l’immobilier se situe en très bonne place. Toutefois, il faut détenir suffisamment de liquidités pour pouvoir investir en temps de crise dans un bien immobilier. Au cas où les capitaux seraient insuffisants, les options ci-après sont possibles :

• Les SCPI (Sociétés Civiles de Placement Immobilier).  Cela consiste à acheter des parts dans des sociétés ayant pour activité de louer ou de gérer des biens immobiliers.
•  Unités de comptes immobilières dont les SCI (Sociétés Civiles Immobilières) et les OPCI (Organismes de Placement Collectif en Immobilier). Ce sont des supports couramment proposés par les assureurs.
• Le Private Equity qui n’est pas très populaire. Cette option consiste à investir en temps de crise dans le capital de sociétés non cotées en bourse. Ceci à condition qu’elles recherchent des financements pour booster des projets immobiliers.

Au-delà de ces options, investir en temps de crise dans l’immobilier ancien ou dans le neuf en nue-propriété est également conseillé. Pour l’immobilier ancien, la qualité patrimoniale, c’est à dire cibler les grandes villes est le premier critère à suivre. Le second critère concerne le type de locataires qui doit être idéalement sédentaire à l’exemple des familles. Concernant l’immobilier neuf en nue-propriété, il procure une baisse de valeur d’acquisition évaluée entre 30 et 40 %.

✅ Optez pour la diversification des investissements

Tous les fonds d’investissement ne se comportent pas de la même manière face à la hausse ou à la baisse du marché financier. Raison pour laquelle, il faut diversifier ses fonds de placement. En l’occurrence, on peut investir à la fois dans l’immobilier, ouvrir un compte-titres ou souscrire à une vie. Ce faisant, on ne risque pas de tout perdre à la fois si éventuellement le marché chute.